Транспортная группа FESCO озвучила инвесторам стратегические планы. Компания намерена упрощать структуру управления в портовом сегменте, идти в узкие перспективные ниши в железнодорожном секторе, добиваться синергетического эффекта от взаимодействия с активами своего ключевого акционера (группа "Сумма" Зиявудина Магомедова) в области логистики. При этом компания и дальше не предполагает радовать акционеров дивидендами, сообщается в газете "Золотой Рог".

Стратегию своего развития FESCO представила в презентации дебютного выпуска биржевых облигаций, сообщает "Интерфакс". В конце мая ДВМП рассчитывает разместить трехлетние рублевые бонды на 3 млрд рублей. Это очередной выпуск долговых бумаг холдинга. На прошлой неделе компания завершила размещение еврооблигаций на общую сумму 875 млн долларов.

Примерно половина из этой суммы пойдет новым акционерам - группе "Сумма", фонду TPG и GHP Group Марка Гарбера. Деньги будут использованы для погашения 400 млн долларов кредитов, которые брались на покупку 73,7% FESCO у "Промышленных инвесторов" Сергея Генералова в 2012 году (заем предоставляли ING, Goldman Sachs и Raiffeisen). Еще 145 млн долларов от евробондов пойдут на погашение кредитов железнодорожного оператора FESCO - ООО "Трансгарант", более 250 млн долларов - на рефинансирование долгов самой FESCO (в том числе части кредита на 400 млн долларов от тех же ING, Goldman Sachs и Raiffeisen, которые в итоге достались "Сумме" и ее партнерам).

Говоря о перспективных планах, FESCO заявляет, что в перспективе намерена придерживаться соотношения чистый долг/EBITDA на уровне 2-2,5. Скорректированная EBITDA группы в 2012 году составила 279 млн долларов. Около 55% пришлось на железнодорожный дивизион группы, 32% - на портовый, 14% - на линейно-логистический. Отрицательный показатель в 1% зафиксирован в морском дивизионе. Чистый долг же группы в 2012 году находился на уровне 976 млн долларов, в 2011 году - 466 млн долларов, в 2010 году был отрицательным - 131 млн долларов.

Все представленные планы, правда, сдобрены заявлением, что FESCO не планирует выплачивать дивиденды в среднесрочной перспективе. В последний раз ДВМП выплачивало дивиденды по итогам работы в 2002 году. По итогам 2012 года совет директоров компании также рекомендовал не выплачивать дивиденды (годовое собрание акционеров назначено на 18 июня), а чистую прибыль в размере 865,526 млн рублей - направить на развитие. По итогам 2011 года чистая прибыль в размере 113,849 млн рублей также была направлена на развитие.

Как ранее сообщало РИА PrimaMedia, группа "Сумма" и ее партнеры погасят кредит на 400 млн долларов, взятый на покупку FESCO, за счет самой FESCO, разместившей евробонды на 875 млн долларов. Общий долг FESCO при этом вырос с 920 млн долларов до 1,33 млрд долларов, поскольку она переоформила на себя обязательства акционеров.